La détention d’un PEA offre plusieurs avantages fiscaux aux détenteurs. Il est alors très intéressant d’ouvrir un PEA et d’effectuer le premier versement le plus tôt possible. Découvrez dans ce billet les avantages et tout ce qu’il faut savoir avant l’ouverture d’un PEA.

Une fiscalité avantageuse

Le PEA est un produit d’épargne composé de deux comptes à savoir : le compte-espèces et le compte-titres. En général, le compte-espèces est ouvert pour recevoir les virements qui serviront à acquérir des titres dans le compte-titres. Dans ce contexte, les titres éligibles sont entre autres :

• Les parts sociales de SARL ;
• Les actions des sociétés cotées en bourse ;
• Les titres de capital des SC ;
• Les certificats d’investissement ;
• Les certificats mutualistes ;
• Les certificats coopératifs d’investissement ;
• Les actions des sociétés non cotées (selon certaines conditions).

Par la suite, les revenus de ces actifs de PEA bénéficient des nombreux avantages fiscaux prévus par la loi Pacte du 22 mai 2019. Ces avantages varient bien sûr en fonction de la durée de détention du PEA.

L’absence d’impôt sur les dividendes et plus-values investis

Le PEA se présente comme un véritable havre fiscal pour les particuliers français désirant investir en bourse. En effet, la fiscalité du PEA dispense des impôts tous les revenus issus des différents actifs du compte-titres. Dès le premier versement, le détenteur du plan peut capitaliser ses revenus investis sans s’inquiéter des impôts.

Tant qu’il n’effectue aucun retrait ni rachat, les dividendes des parts ou coupons ainsi que les plus-values générées par les investissements ne sont assujettis ni à l’impôt sur le revenu (IR) et ni aux prélèvements sociaux.

La fiscalité en cas de retrait du PEA

Après cinq années d’exécution du PEA sans retrait, à compter du premier jour du versement, les dividendes et plus-values sont totalement exonérés des impôts. L’autre avantage du PEA, c’est qu’en cas d’un retrait après cette période, seuls les prélèvements sociaux sont effectués.

Le taux appliqué concernant ceux-ci depuis janvier 2018 est de 17,2 % et comprend :

• La contribution sociale généralisée ;
• Le prélèvement de solidarité ;
• La contribution au remboursement de la dette sociale.

Par contre, la conséquence fiscale d’un retrait avant 5 ans est l’application d’une taxe d’impôt sur le gain net réalisé en plus des prélèvements sociaux. Mais attention, un retrait avant 5 ans conduit à la clôture du compte, sauf dans certains cas.

Une ouverture facile

À part l’exonération fiscale sur des revenus d’actifs, le PEA est accessible à toute personne physique majeure (minimum 18 ans) intéressée par le marché boursier. La seule condition requise est d’avoir son domicile fiscal en France.

En plus, ouvrir un compte PEA est très facile. Il suffit de se rapprocher d’une banque de France qui se chargera de constituer le PEA en ouvrant le compte-espèces et le compte-titres. Cette dernière peut être une banque traditionnelle, une banque de réseau ou une banque en ligne.

D’après l’alinéa 1 de l’article L221-30 alinéa 1er du code monétaire et financier, il est également possible d’ouvrir un PEA auprès des institutions telles que :

• La Caisse des dépôts et consignations ;
• Une entreprise d’assurance qui relève du code des assurances ;
• Un établissement de crédit ;
• Une entreprise d’investissement.

L’autre avantage, le PEA permet d’accéder à la bourse avec n’importe quel budget. En effet, il est possible d’ouvrir un compte PEA même avec 1 €. À part cette facilité à l’ouverture, il est également remarqué une simplification du système de retrait.

Il est toutefois important de préciser que les personnes morales n’ont pas accès au PEA. Celui-ci est uniquement ouvert aux personnes physiques.

La performance attractive des actions sur le long terme

Le PEA représente un complément aux divers placements d’épargne sécurisés déjà à l’actif d’un particulier comme le fonds d’assurance-vie. Quel que soit la banque ou le courtier, il permet aux détenteurs de bénéficier des hausses des cours des actions et des dividendes dans un cadre fiscal favorable malgré les risques inhérents à ces types de placements.

En effet, le PEA offre l’avantage de capitaliser des dividendes ou des plus-values sur le long terme et sans frottement fiscal. Cela permet de réinvestir une grande partie, voire la totalité de ses revenus dans le PEA en effectuant des placements diversifiés.

La possibilité d’acheter non seulement des actions de sociétés domicilier en Europe, mais également des actions de sociétés dont le siège se trouve en Islande ou en Norvège élargit le champ des investissements.

De plus, des conseillers en gestion de patrimoine sont disponibles pour épauler les détenteurs de PEA, afin de les aider à profiter amplement du marché boursier. Grâce à ces facteurs, les dividendes des actions sont susceptibles de se multiplier au fil des années par effet boule de neige.

Bon à savoir avant l’ouverture d’un PEA

Avant d’ouvrir un compte PEA, il est nécessaire de s’enquérir des conditions et règlementations relatives à la création de comptes, les types de comptes disponibles ainsi que des notions importantes en investissement.

Les règlementations à connaitre à propos de l’ouverture de compte

Le plan d’épargne en actions est un compte monotitulaire, ainsi il est destiné à une et une seule personne physique majeure. Aucun montant minimum n’est exigé au premier versement qui doit être en espèces et non des dividendes de titres. Aussi, le plafond du versement varie en fonction du type de PEA.

Les types de PEA

On dénombre 4 types de PEA différents en raison de leurs caractéristiques. Il s’agit du :

• PEA bancaire ;
• PEA Jeunes ;
• PEA-PME ;
• PEA Assurance.

Encore appelé PEA classique, le PEA bancaire est accessible auprès des banques pour l’acquisition des actions. Le montant de versement est plafonné à 150 000 € pour ce type de PEA. Quant à celui du PEA jeunes, il est fixé à 20 000 €.

Le PEA-PME est institué pour encourager l’investissement dans les PME et les ETI. De son côté, il bénéficie d’un plafond de 225 000 € alors que le plafond de versement du PEA assurance est de 150 000 €.

Autres informations à savoir avant d’investir en bourse

Il est capital de se renseigner sur le fonctionnement et les fondamentaux des marchés de bourse avant de se lancer dans la création d’un PEA. De plus, un potentiel investisseur doit au préalable évaluer ses objectifs d’investissement et ses moyens financiers. Surtout, le PEA est recommandé pour un objectif à long terme (sur 10 ans minimum).

Par ailleurs, le marché boursier est enclin à des fluctuations qui peuvent conduire à une perte temporaire ou définitive de son capital. Avec l’absence de garantie en capital, investir dans un PEA demande de la patience et du sang-froid.

Pour minimiser les risques, il faut opter pour la diversification des investissements au sein de son PEA. Mais, dans tous les cas, il est conseillé d’investir uniquement le capital qu’on est prêt à perdre.

L’article Ouvrir un compte PEA : quels sont les avantages ? est apparu en premier sur Deuz.

Nous avons fait une sélection des meilleurs ETF éligibles au PEA en prenant en compte plusieurs critères de sélection.

Le terme « meilleur » est bien entendu suggestif et dépend de vos objectifs de placement ainsi que de votre portefeuille initial. Mais certains ETF se détachent nettement par leur diversification ou par la qualité de l’émetteur.

Mais avant d’entrer dans le vif du sujet, faisons un petit rappel de la notion d’ETF et des différents avantages qu’il propose. Qu’en savez-vous vraiment ?

Qu’est-ce qu’un ETF ?

Aussi appelés trackers, fonds indiciels ou de sa dénomination anglaise Exchange Traded Fund, les ETF représentent des fonds de placement passifs côtés (c’est-à-dire qu’il réplique l’évolution d’un panel d’action, d’un fond ou d’un indice en toute autonomie).  Ils sont émis par des banques ou des sociétés de gestion. Leur but étant de donner la possibilité aux investisseurs d’acquérir ou de vendre un lot d’actifs sans pour autant se sentir obligés d’acheter individuellement chacun d’eux.

Après avoir acheté les titres constitutifs d’indices et émis un fond indiciel qui va suivre leur performance, les banques et sociétés de gestion vont ensuite vendre ce nouvel actif financier (ETF)  aux investisseurs. Ces derniers vont alors posséder une partie de ce dernier et non les valeurs qui les composent (appelées sous-jacents).

L’émetteur d’un ETF peut, s’il le veut, redistribuer les dividendes reçus sur les titres achetés. Soit en les réinvestissant, soit en les versant dans un compte.

Les frais des ETF sont faibles, ce qui permet aux investisseurs de diversifier leurs actifs à moindre coût. Il peut par exemple être constitué d’actions ou d’indice comme le CAC 40. L’EFT reproduira alors aussi fidèlement que possible les fluctuations de ses sous-jacents.

Le fonctionnement de l’ETF

L’ETF fonctionne suivant les trois étapes suivantes :

• La société de gestion ou banque émet un ETF sous un code ISIN unique et non duplicable en achetant par exemple les titres qui la compose.
• Ensuite, les investisseurs achètent des parts de la même manière qu’ils achètent les actions dans une société en bourse ;
• Enfin, l’ETF est côté en bourse comme une action. Lors de la séance de cotation, L’ETF peut être vendu ou acheté par un autre investisseur.

Les avantages de l’ETF

Si l’ETF séduit de plus en plus d’investisseurs, c’est bel et bien à cause des avantages qu’il possède. Ainsi, on distingue comme avantages de l’ETF :

La diversification

La diversification est le principal atout de l’ETF. Elle consiste à enrichir son portefeuille par différentes valeurs. Nous vous conseillons de ne pas acheter une seule valeur, car c’est un choix risqué pouvant engager des pertes importantes. De plus, les actions sont volatiles et les tendances changent sans cesse ! Elles peuvent fortement croître tout comme elles peuvent fortement baisser au cours d’une session.

L’idée de la diversification est alors de vous protéger vous et votre portefeuille contre les aléas du marché financier. Imaginez par exemple que vos actions concernent le secteur énergétique uniquement. Avec la propagation du coronavirus, les prix des ressources naturelles telles que le pétrole se sont effondrés. Les risques pris sont beaucoup trop importantes.

Les ETF donnent la possibilité d’investir dans n’importe quel secteur au choix : les mines, la santé, l’agroalimentaire, les énergies renouvelables, l’immobilier et bien d’autres encore. Ils donnent aussi la possibilité d’investir dans n’importe quel indice. En quelques clics, vous pouvez donc diversifier un portefeuille financier.

Un marché contrôlé

Les ETF sont des produits parfois complexes soumis aux règles du marché. En France, c’est l’Autorité des Marchés Financiers, Euronext et les directives Européennes qui contrôlent l’accès aux cotations de ces fonds indiciels.

Chaque ETF doit disposer d’un agrément de l’AMF.

Aussi, la gestion des ETF est plus transparente que les fonds spéculatifs dont les performances peuvent être tenues secrètes.

Rappelons que ce « contrôle » ne garantit pas le succès de votre investissement.

Le cout d’investissement

En règle générale, les ETF s’adaptent à votre capital. Vous n’avez pas à vous soucier des prix des sous-jacents. Avec quelques centaines d’euros, vous pouvez investir sur un ETF repliquant plusieurs centaines de sociétés.

C’est un avantage considérable pour les petits capitaux.

Les inconvénients des ETF

Bien qu’il y ait des avantages à utiliser les ETF, ils comportent aussi des risques qu’il faut évaluer avant tout investissement.

Nous avons répertorié les risques suivants :

• Les indices qu’ils suivent : en effet, ceux-ci peuvent fortement fluctuer lors d’une séance de cotation ou être victime de krashs boursiers (qui sont cycliques)
• L’effet de levier : certains ETF sont leveragés, c’est à dire qu’il réplique une performance avec un levier multiplicateur (généralement 2 ou 3).
• Leur coût assez faible : bien qu’étant un avantage, ce critère est souvent considéré par d’autres investisseurs comme un inconvénient. En effet, avec l’avènement des actions sans commissions, les avis sont partagés. Si votre principal objectif est d’éviter des frais cachés et que vous avez le temps de naviguer à la recherche des opportunités sur les actions individuelles, les ETF ne seront probablement pas le meilleur choix à faire. Mais attention, il y a aussi des dérives avec les plateformes « sans commission ».
• La gestion passive : faire confiance aveuglement a un ETF c’est potentiellement perdre deux années d’investissement fructueux si l’on se rend compte un peu trop tard de ses contre performances. Il faut, comme pour tout, comprendre dans quoi on investit et comprendre la bourse serait un pré-requis. L’apparente facilité ne doit pas vous empêcher de cultiver vos connaissances financières.

Les différents types d’ETF

On distingue plus ou moins trois types d’ETF suivant la manière dont il réplique les indices :

• La réplication physique totale : elle est adaptée aux indices dont les titres sont liquides. Elle contient l’ensemble des actifs de l’indice qu’elle représente dans les mêmes proportions.
• La réplication physique partielle : parfois, il peut arriver que les titres d’un indice ne soient pas liquides. Du moins pas assez pour permettre à l’instance émettrice de l’acheter et de la revendre aisément, ceci se produit lorsque les frais de transaction sont vraiment élevés.

Dans un cas pareil, il peut se faire une sélection de titres pour l’ETF ayant une grande capitalisation. L’émetteur fait alors une réplique physique partielle. Cette technique peut tout aussi être adaptée aux indices constitués d’un nombre important de sociétés.

• La réplique synthétique : cette forme de réplique est beaucoup plus complexe que les deux précédentes. Ici, il est possible d’acheter les titres qui ne sont pas forcément ceux des actions à répliquer. Mais ils peuvent changer leur performance au profit des actions de l’indice à répliquer à l’aide d’un autre acteur financier telle une banque. Cette dernière percevra les titres de l’indice à répliquer en contrepartie de son geste.

La réplique synthétique peut constituer un avantage pour les investisseurs dans la mesure où elle permet de s’exposer à des valeurs non éligibles au PEA.

Les meilleurs ETF éligibles au PEA

En parlant d’ETF éligible au PEA, il en existe une multitude… mais ici, on vous présente les meilleurs qui existe en 2020.

L’ETF pour investir de manière responsable

Aujourd’hui, chacun veut faire un geste pour la planète. C’est dans cette optique que les investisseurs, les particuliers et les institutionnels sollicitent de plus en plus des actions écoresponsables. Il s’agit principalement des ETF PEA des sociétés qui œuvrent dans le secteur des énergies renouvelables.

On distingue ainsi :

BNP Paribas Easy Low Carbon 100 Europe

Cette réplique émise par BNP Paribas suit les actions des 100 sociétés considérées comme les plus respectueuses de l’environnement parmi les 1000 qui existent en Europe.

Lyxor ETF Green Bond UCITS ETF

Émis par la société Lyxor, il permet d’investir dans les obligations vertes. Cet ETF cherche à reproduire la performance de l’indice Low Carbon 100 Europe en faisant le choix d’investir dans les sociétés incluses dans l’indice. Rappelons que les obligations vertes portent sur le financement des projets œuvrant pour la transition énergétique.

Lyxor PEA Eau (World Water)

Cet ETF suit l’indice de la World Water Index CW qui regroupe environ 20 des plus grandes sociétés de traitement d’eau (distribution et recyclage) avec une pondération par capitalisation boursière. Dans ce cas, pour obtenir une diversification intéressante, aucune valeur ne doit peser plus de 10 %.

Les ETF pour investir dans les grandes capitalisations

Amundi MSCI World

Il suit la performance de l’indice MSCI WORLD avec un indicateur de l’économie mondiale composé de grandes sociétés provenant au total de 23 pays. Cet ETF éligible au PEA est considéré en 2020 comme le meilleur du monde même s’il reste cette année en sous-performance par rapport aux indices américains. Il donne la possibilité d’avoir une exposition sur les sociétés les plus prospères au monde.

Amundi ETF PEA MSCI Europe

Il est une réplication de l’indice MSCI Europe et permet d’avoir une exposition sur les 500 plus grandes valeurs dans toute l’Europe provenant de 15 pays. Notons que les valeurs ayant le plus de poids proviennent des secteurs tels que la santé, les biens de consommation et les finances.

Pour investir sur le marché américain

AMUNDI ETF PEA S&P 500

Cet ETF synthétique réplique la performance du S&P 500 et permet en un clic d’avoir une exposition aux 500 plus grandes capitalisations américaines.

Lyxor Nasdq-100 UCITS

En matière de performance, la Nasdaq 100 est l’un des ETF les plus dynamiques du monde. Des publications ont confirmé qu’en juin 2020, il s’était entièrement remis des effets du covid-19. Ceci en gagnant de nouveaux records annuels impressionnant ! Il permet d’obtenir une exposition sur les 100 valeurs non côtés du Nasdaq.

Les ETF Asie et pays émergents

L’ETF Amundi ETF PEA MSCI Emerging Asia Ucits ETF-Europe

Celui-ci permet d’investir sans problème sur le marché asiatique. Sa répartition est à hauteur de 65% en Asie émergent et 35% en Asie développée ce qui permet donc de faire d’une pierre deux coups : investir en Asie émergent et investir en Asie développée (en Chine par exemple).

PAEEM Amundi ETF PEA Emerging Markets UCITS ETF-Europe

Il est intéressant pour sa répartition géographique bien plus diversifiée mondialement dans les pays émergents (50% Asie émergente, 25% Asie développée, 12% Amérique Latine, 6% Afrique…). Les volumes d’échanges sont très élevés ce qui renforce sa liquidité.

Le meilleur ETF petites et moyennes caps du PEA (SMC de SPDR)

L’ETF SPDR MSCI Europe Small Cap UCITS ETF-SMC donne la possibilité de profiter de l’investissement dans les Small caps Européennes. Bien que volatiles, elles présentent de bonnes performances à long terme. Les frais sont de 0,3% par an et le prix est de 222€.

Que retenir ?

Nous pouvons dire que l’ETF est une solution alternative à l’investissement long terme passif.

La sélection que nous avons recensé doit vous faire comprendre qu’il ne suffit pas de choisir un ETF et d’y investir de l’argent. Il faut comprendre ce que vous achetez et l’intégrer dans une stratégie de gestion de votre portefeuille.

Et surtout méfiez-vous des trop belles performances qui peuvent cacher un effet de levier important et autre dérive quelconque (absence d’agrément de la société émettrice).

L’éligibilité au PEA de certains ETF permet aux épargnants de diversifier géographiquement leurs portefeuilles et de profiter des avantages fiscaux de ces derniers. C’est là, un biais d’optimisation possible.

L’article Les meilleurs ETF éligibles au PEA est apparu en premier sur Deuz.